افزایش سلطه دیفای؛ نگاهی به رشد DeFi در بحران صرافی های متمرکز

امور مالی غیر متمرکز (DeFi) به عنوان یک نیروی نوآورانه در صنعت مالی ظاهر شده است و شفافیت و همه‌پذیری را در امور مالی ارائه می‌دهد. با شکایت کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا از صرافی های بایننس و کوین بیس و مشکلاتی که اخیرا گریبان‌گیر صرافی‌های متمرکز ارز دیجیتال شده، کاربران بیشتری مشتاق به فعالیت در حوزه دیفای شده‌اند.

به گزارش والکس و به نقل از cryptonomist، یکی از ترندهای مهم در دیفای، افزایش حجم معاملات در صرافی‌های غیر متمرکز (DEX) نسبت به صرافی‌های متمرکز (CEX) است.

دیفای با بهره‌گیری از فناوری بلاک چین، انقلابی را در امور مالی سنتی ایجاد کرده است. پروتکل‌های دیفای، معاملات همتا به همتا، وام‌دهی و سایر فعالیت‌های مالی را بدون واسطه تسهیل می‌کنند.

طبیعت غیر متمرکز دیفای مزایایی نظیر شفافیت و امنیت را فراهم می‌کند که منجر به رشد سریع آن شده است.

کاهش حجم معاملات اسپات در صرافی‌های متمرکز (CEX)

وقتی از معامله ارزهای دیجیتال صحبت می‌کنیم، صرافی‌های متمرکز به طور معمول پلتفرم‌های پرطرفداری برای این کار بوده‌اند، اما دیفای امکان دسترسی به دیگر بازارها را برای معامله‌گران فراهم کرده است.

همانطور که قیمت دارایی‌های رمزارزی به طور عمده در محدوده‌های مشخصی باقی مانده و نوسانات به سطوحی کاهش یافته که از ابتدای سال تاکنون مشاهده نشده بود، کل حجم معاملات اسپات و مشتقات روی صرافی‌های متمرکز ۱۵/۷ درصد کمتر شده و در ماه می به ۲/۴۱ تریلیون دلار رسیده است، که دومین ضرر متوالی در حجم معاملات ماهانه را نشان می‌دهد.

کاهش حجم معاملات اسپات در صرافی‌های متمرکز ممکن است به یک سری متغیرهای مختلف نسبت داده شود. کاربران از کنترل و امنیتی که صرافی‌های غیر متمرکز ارائه می‌دهند رضایت دارند، زیرا این صرافی‌ها مالکیت دارایی‌ها و کنترل نحوه استفاده از آنها را در اختیار کاربران می‌گذارند.

علاوه بر این، صرافی‌های غیر متمرکز در یک محیط بدون نیاز به اعتماد (Trustless) فعالیت می‌کنند که الزام اتکا به سازمان‌های متمرکز را از بین می‌برد.

علاوه بر این، نگرانی‌های نظارتی مرتبط با صرافی‌های متمرکز و جذابیت معاملات بدون مرز و بدون نیاز به مجوز در صرافی‌های غیر متمرکز، به کاهش حجم معاملات اسپات در پلتفرم‌های متمرکز منجر شده است. صرافی‌های غیر متمرکز نقش مهمی را در معاملات ارزهای دیجیتال ایفا می‌کنند.

صرافی‌های غیر متمرکز به دلیل چندین عامل، رشد قابل توجهی را تجربه کرده‌اند.

استفاده از بازارساز خودکار (AMM) و استخرهای نقدینگی، معاملات غیر متمرکز را در صرافی‌های غیر متمرکز امکان‌پذیر می‌کند و آنها کاربران را با ارائه فرصت‌های معاملاتی بهتر و کاهش اسلیپیج (Slippage) جذب می‌کنند.

صرافی‌های غیر متمرکز همچنین با موانع کمتری روبرو هستند، زیرا نیازی به فرآیندهای ثبت نام طولانی یا احراز هویت (KYC) ندارند. مجموعه گسترده‌ای از توکن‌ها و فرصت‌های سرمایه‌گذاری در صرافی‌های غیر متمرکز، معامله‌گرانی را که به دنبال نوآوری‌های فراتر از جریانات اصلی ارزهای دیجیتال هستند، به سمت خود کشیده است.

پیامدها و چشم‌انداز آینده

تغییر شرایط در محیط‌های مالی با این واقعیت نشان داده می‌شود که صرافی‌های غیر متمرکز از نظر حجم معاملات، تسلط بیشتری بدست آورده‌اند.

پیش‌بینی می شود با آگاهی بیشتر کاربران از مزایای دیفای، توسعه و گسترش بیشتری در آن رخ دهد.

با این حال، به منظور تسهیل پذیرش گسترده بانکداری غیر متمرکز و ادغام آن با سیستم‌های مالی مرسوم، باید موانع مختلفی از جمله مقیاس‌پذیری، تجربه کاربری و نگرانی‌های نظارتی برطرف شوند.

نتیجه‌گیری

افزایش اهمیت بانکداری غیر متمرکز در کاهش حجم معاملات اسپات صرافی‌های متمرکز و افزایش استفاده از پلتفرم‌های غیر متمرکز منعکس شده است.

درصد قابل توجهی از حجم معاملات از صرافی‌های متمرکز دور شده و به دلیل مزایایی از جمله کنترل، امنیت و نوآوری به دیفای منتقل شده است.

اگر اکوسیستم دیفای به توسعه ادامه دهد و برای مشکلات خود راه حل‌هایی پیدا کند، ممکن است این ظرفیت را داشته باشد که با ارائه جایگزینی فراگیرتر و کارآمدتر نسبت به موسسات مالی موجود، انقلابی در بخش مالی ایجاد کند.