آشنایی با تمام روش های کسب درآمد از طریق دیفای (DeFi)

سال‌های اولیه معرفی کریپتوکارنسی، دارایی‌های بلاک چین کاربرد بسیار محدودی داشتند. ارزهای دیجیتال را فقط می‌توانستیم معامله کنیم و یا در صرافی و کیف پول دیجیتال خود ذخیره کنیم. امروزه دنیای ارزهای دیجیتال و زیر مجموعه‌های دیفای رشد چشمگیری کرده‌اند. با ظهور دیفای (DeFi)  فرصت‌های کسب سود در دنیای کریپتو آن‌قدر پررنگ شده‌اند که نمی‌توان از آنها چشم‌پوشی کرد.

حوزه دیفای طرفداران پروپاقرص زیادی دارد که مشغول کسب درآمد از آنها هستند. ایده امور مالی غیرمتمرکز در حال تبدیل‌شدن به واقعیت است. کسب سود در حوزه دیفای چند روش مؤثر دارد که همه می‌توانند در آن سرمایه‌گذاری کنند. در این مقاله از بلاگ والکس قصد داریم روش ‌های کسب درآمد دیفای را بررسی کنیم. پس تا پایان این نوشتار با ما همراه شوید.

نگاهی به مفهوم دیفای (DeFi)

دیفای به معنای «سیستم مالی غیرمتمرکز» است و شامل دارایی‌های دیجیتالی، پروتکل‌ها، قراردادهای هوشمند و نرم‌افزارهای غیرمتمرکز بر بستر بلاک چین می‌شود. با توجه به پیشرفت و انعطاف‌پذیری، در حال حاضر اتریوم بهترین گزینه برای پیاده‌سازی پروژه دیفای است. به‌طورکلی دیفای را باید یک اکوسیستم مالی تصور کنیم که در آن می‌توانیم ابزار و سرویس‌های مالی کوچک و بزرگ را به‌صورت غیرمتمرکز بر بستر بلاک چین توسعه دهیم. این برنامه بر بستر بلاک چین است و ما به‌راحتی قادر به ترکیب، اصلاح و یکپارچه کردن این سرویس‌ها خواهیم بود. دقیقاً مانند سرهم کردن یک لگو، برای مثال در حال حاضر شبکه  بلاک چین اتریوم برنامه‌های حیرت‌انگیزی مانند سیستم بانکی غیرمتمرکز، سیستم پرداختی غیرمتمرکز و سیستم وام‌دهی غیرمتمرکز را در خود جای داده و همه آنها به هم متصل هستند.

معرفی روش های محبوب کسب سود در دیفای

تولد دیفای موجب خلق راه‌ها و روش‌های جدیدی برای کسب درآمد در بازارهای مالی شد. کاربران توانستند با استفاده از این روش‌ها سود زیادی کسب کنند و به همین جهت دیفای جایگاه ویژه‌ای را در میان معامله‌گران پیدا کرد.  در دنیای دیفای سه روش محبوب و مؤثر به نام‌های سهام ‌گذاری (Staking) و کشت سود (Yield Farming) و استخراج نقدینگی (Liquidity Mining) وجود دارد که توجه سرمایه‌گذاران زیادی را به خود جلب کرده‌اند. روش های کسب درآمد دیفای دارای یک وجه مشترک هستند، سرمایه‌گذاران باید دارایی‌های خود را برای حمایت از پروتکل  یا اپلیکیشن غیرمتمرکز به چند روش وثیقه بگذارند. اما به‌طورکلی ماهیت هر کدام از این روش‌های کسب درآمد DeFi با یکدیگر متفاوت هستند.

کشت سود (Yield Farming)

کشت سود نیز یکی از راه‌های کسب درآمد دیفای است که طرف‌داران پروپاقرص خود را دارد. در این روش می‌توانیم با واریز ارز دیجیتال به استخر نقدینگی، درآمد غیرفعال و معقولی را کسب کنیم. در واقع این استخرهای نقدینگی نظیر حساب‌های بانکی متمرکز هستند که به آنها پول واریز می‌کنیم و بانک از این دارایی‌ها برای ارائه وام به بقیه کاربران استفاده می‌کند. در نهایت نیز بخشی از درآمد را به‌عنوان سود به ما پرداخت می‌کنند.

در روش کسب درآمد دیفای کشت سود، سرمایه‌گذاران دارایی‌های دیجیتالی خود را در استخر نقدینگی مبتنی بر قرارداد هوشمند قفل می‌کنند. سپس این دارایی‌ها به‌عنوان وام ارز دیجیتال در اختیار کاربران دیگر در همان پروتکل قرار می‌گیرد. روش کشت سود، بنیان پلتفرم‌های وام‌دهی دیفای را تشکیل داده و عملکرد آنها را ممکن می‌کند. 

کشت‌کنندگان سود ضامن حفظ نقدینگی ارزهای دیجیتال در صرافی‌های غیرمتمرکز نیز می‌توانند باشند. این نوع از کشت سود بر بازارسازهای خودکار متکی هستند و جایگزین دفاتر سفارش در صرافی‌های متمرکز است. بازارسازهای خودکار در حقیقت قراردادهای هوشمندی هستند که با استفاده از الگوریتم‌های ریاضی، معامله رمزارزها را تسریع می‌بخشند. این بازارسازها برای انجام معاملات به‌طرف دیگر معامله نیازی ندارند و نقدینگی پروتکل حفظ می‌شود و اصلاً از آن خارج نمی‌شود.

سهام‌ گذاری (Staking)

در دنیای کریپتوکارنسی سهام‌گذاری یا استیکینگ به معنای واریز دارایی‌های دیجیتال به‌عنوان وثیقه در آن دسته از شبکه‌های بلاک چینی است که از الگوریتم اثبات سهام (PoS) استفاده می‌کنند. همان گونه که ماینرها در الگوریتم اثبات کار برای رسیدن به اجماع را تسهیل می‌کنند، الگوریتم اثبات سهام نیز از سهام گذاران برای اعتبارسنجی تراکنش‌ها و ساخت بلاک‌ها بهره می‌برند.

از آنجایی که الگوریتم اثبات سهام، مقیاس‌پذیری بیشتر دارد و انرژی کمتری هم مصرف می‌کند، محبوبیت بیشتری نسبت به الگوریتم اثبات کار دارد. اثبات سهام به طور کلی فرصت‌های زیادی را برای سهام گذاران جهت کسب سود ایجاد می‌کند. در این الگوریتم هر سهام گذار به ازای ارزهای دیجیتالی که سهام ‌گذاری کرده است، شانس تولید و کسب پاداش آن را پیدا می‌کند. در این روش از کسب درآمد DeFi، پاداش‌ها به‌صورت درون بلاک چینی توزیع می‌شوند، بدین معنا که با تأیید شدن هر بلاک، توکن‌های جدید منتشر و بین سهام‌داران توزیع می‌شود.

در حال حاضر سهام گذاری یکی از روش های کسب درآمد دیفای و محبوب‌تر از دیگر گزینه‌ها است. زیرا سرمایه‌ زیادی برای خرید دستگاه‌های گران قیمت و همچنین اختصاص توان پردازشی نیازی نیست. علاوه بر آن، پلتفرم‌هایی وجود دارند که سهام گذاری در آنها تعریف شده‌است و فرآیند سهام گذاری را ساده‌تر و روان‌تر می‌کنند. ریسک سهام گذاری نسبت به سایر روش های کسب درآمد DeFi کمتر است. در واقع توکنی که سهام ‌گذاری می‌کنیم متعلق به پلتفرم اصلی است و به همان اندازه ایمنی دارد، پس نیازی نیست بابت امنیت پلتفرم نگرانی داشته باشیم.

استخراج نقدینگی (Liquidity Mining)

دیگر روش کسب درآمد دیفای، استخراج نقدینگی است و به معنای ارائه نقدینگی به صرافی‌های غیرمتمرکز و دریافت پاداش است و وجود آن برای تداوم کار صرافی‌‌های غیرمتمرکز ضرورت دارد. این نوع صرافی‌ها یکی از بخش‌های اصلی دیفای را تشکیل می‌دهند به همین جهت استخراج نقدینگی به‌اندازه روش‌های دیگر کسب درآمد دیفای اهمیت دارد. صرافی‌های غیرمتمرکز بر بازارسازی خودکار متکی بوده و به‌عنوان جایگزین دفاتر سفارش در صرافی‌های متمرکز عمل می‌کنند.

در حقیقت بازارسازهای خودکار، قراردادهای هوشمندی هستند که با بهره‌گیری از الگوریتم‌های ریاضی، معامله ارزهای دیجیتال را تسهیل می‌کنند. به طور کلی صرافی‌های غیرمتمرکز را فرد و یا تیم مشخصی کنترل و اداره نمی‌کنند و نقدینگی آنها توسط کاربران تامین می‌شود. به این کاربران تامین کننده نقدینگی یا به اختصار “LP” گفته می‌شود. این کاربران ارزهای دیجیتال خود را در قالب یک جفت ارز مانند “ETH/USDT” به استخر نقدینگی واریز می‌کنند. استخر نقدینگی نیز در قبال این دارایی‌های دیجیتال، توکنی به نام “LP” به آنها می‌دهد که نماینده دارایی دیجیتالی است که در استخر نقدینگی قفل کرده‌اند. در زمان برداشت وجوه به این توکن نیاز است.

در نهایت میزان پاداش تأمین‌کنندگان نقدینگی بر اساس میزان مشارکت سهم آنها در کل نقدینگی موجود در استخر محاسبه می‌شود. برای مثال، چنانچه توکن‌های آنها ۲۰ درصد از کل توکن‌های استخر باشد، حدود ۲۰ درصد از پاداش را دریافت می‌کنند.

کسب درآمد دیفای چه ریسک‌ هایی به همراه دارد؟

هر شکلی از سرمایه‌گذاری در بازارهای مختلف خطراتی را به همراه دارد که معمولاً با فرصتی به همان اندازه سودآور همراه است. درباره کسب درآمد DeFi نیز خطراتی مانند کلاهبرداری، حملات هک و قراردادهای هوشمند ناقص و غیر واقعی وجود دارد. از آنجایی که درآمدهایی که از دیفای کسب می‌شود به تعداد توکن‌های به‌دست‌آمده مربوط می‌شود، نوسانات قیمت رمزارزها نیز ممکن است منجر به ضرر در طول یک بازار نزولی شود. در این مواقع، سرمایه‌گذاران تمایل دارند ارزها را تا زمانی که قیمت بازار افزایش پیدا کند و سودهای نجومی را فراهم کند، نگه دارند.

چرا بازدهی سرمایه گذاری در دیفای انقدر بالا است؟

ترکیب تقاضا بالا و همچنین کاهش کارمزدهای دریافت شده توسط واسطه، پاداش‌های بالا را برای سرمایه‌گذاران دیفای به همراه دارد. به‌طورکلی بخش امور مالی غیرمتمرکز چند راه جدید برای کسب درآمد دیفای یا غیرفعال ارائه می‌دهد. همانند یک بانک که به مشتریان خود در ازای نگهداری وجوه خود در حساب‌های پس‌انداز سود پرداخت می‌کند. پروتکل‌های دیفای نیز دارایی‌های دیجیتال کاربران را به‌عنوان منابعی برای تأیید تراکنش و اجرای فرآیندها بر اساس الگوریتم اثبات سهام نگه می‌دارند و در ازای آن، به کاربران پاداش پرداخت می‌کنند.

به همین جهت بازدهی بالای دیفای به دلیل تقاضای بالای کاربران جهت اهرمی که از طریق توکن‌های بومی و کارمزدهای پروتکل دیفای در دسترس است، امکان‌پذیر می‌شود. با پذیرش اکوسیستم  دیفای و همچنین رشد آن، کاربران بسیاری از این فرصت برای کسب درآمد دیفای استفاده می‌کنند و همین موضوع موجب رشد بیشتر این صنعت می‌شود.

کسب درآمد دیفای؛ معامله دو سر برد

در حال حاضر ارزهای دیجیتال وارد دنیای واقعی ما شده‌اند و کاربردهای آنها آن‌قدر گسترده شده که نمی‌توان از آنها فقط به‌عنوان پول دیجیتالی استفاده کرد. با به‌کارگیری ارزهای دیجیتال می‌توانیم وام بگیریم و یا دارایی دیجیتالی خود را به دیگران وام بدهیم. سودی که از طریق این وام دریافت می‌کنیم می‌تواند برابر با سودی باشد که از سپرده‌گذاری دارایی‌های خود در بانک‌ها به دست می‌آوریم.

سهام گذاری، ییلد فارمینگ و استخراج نقدینگی، سه روش محبوب کسب درآمد DeFi هستند. اگر مقداری ارز دیجیتال در کیف پول خود داریم می‌توانیم با کمی تحقیق، یکی از روش‌های گفته شده را برای کسب درآمد دیفای انتخاب کنیم. البته هر تصمیمی که می‌گیریم، در وجه اول باید مراقب دارایی خود که با زحمت به دست آورده‌ایم باشیم.

آیا تابه‌حال از روش های کسب درآمد دیفای استفاده کرده‌اید؟ لطفاً تجربه خود را با ما در میان بگذارید.